Portfolio Optimization Using Fundamental Indicators Based on Multi-Objective EA, Fachbücher von Nuno Horta, Rui Ferreira...

Das Buch "Portfolio Optimization Using Fundamental Indicators Based on Multi-Objective EA" bietet eine innovative Herangehensweise an die Portfoliozusammensetzung im Aktienmarkt. Es kombiniert fundamentale Ansätze, die auf finanziellen Kennzahlen basieren, mit technischen Indikatoren und Multi-Objective Evolutionary Algorithms. Diese Methodik zielt darauf ab, eine optimale Portfoliozusammensetzung zu erreichen, die sowohl die Rendite maximiert als auch das Risiko minimiert. Die Autoren präsentieren zwei verschiedene Chromosomen, die unterschiedliche Investitionsmodelle repräsentieren und reale Einschränkungen berücksichtigen, die von Managern von Investmentfonds, Hedgefonds und Pensionsfonds bewältigt werden müssen. Zur Validierung der vorgeschlagenen Lösung werden zwei Fallstudien für den S&P 500 aus dem Zeitraum von Juni 2010 bis Ende 2012 vorgestellt. Die Simulationen zeigen, dass die Auswahl von Aktien auf Basis finanzieller Kennzahlen eine effektive Methode darstellt, um Unternehmen mit überdurchschnittlichen Renditen und niedrigen Schwankungen zu identifizieren.