Essay on Testing Serial Independence, Fachbücher von Zhaopeng Xing

Das Buch "Essay on Testing Serial Independence" von Zhaopeng Xing bietet eine umfassende Analyse der seriellen Unabhängigkeit, die eine fundamentale Rolle in klassischen wirtschaftlichen und finanziellen Theorien spielt. Der Autor präsentiert neuartige Score-Tests zur Überprüfung der seriellen Unabhängigkeit im Kontext alternativer Copula-Strukturen, wobei die Marginalverteilungen nicht spezifiziert sind. Diese Tests zeichnen sich durch ihre Invarianz und ihre hohe Leistungsfähigkeit gegenüber festgelegten Alternativen aus, selbst bei schwacher Abhängigkeit. Durch numerische Untersuchungen und Simulationen wird die Leistung der Tests unter Berücksichtigung von Fehlspezifikationen sowohl der Marginalverteilungen als auch der Copula analysiert. Zudem wird eine praktische Anwendung der Tests auf die logarithmischen Renditen von Aktienindizes vorgestellt. Das Buch richtet sich an theoretische Ökonometriker und Statistiker mit einem Hintergrund in Abhängigkeitstheorie, Hypothesentests und Zeitreihenanalyse.